Máy tính tỷ suất cổ tức

Tỷ suất cổ tức cho bạn biết thu nhập mà một cổ phiếu trả so với giá hiện tại của nó là bao nhiêu, được biểu thị bằng phần trăm hàng năm. Công thức: lợi suất = (cổ tức hàng năm trên mỗi cổ phiếu / giá cổ phiếu) × 100. Một cổ phiếu trị giá 55 USD trả cổ tức 2,40 USD mỗi năm có lợi suất khoảng 4,4%. Lợi suất tỷ lệ nghịch với giá - nếu giá cổ phiếu giảm nhưng cổ tức không đổi thì lợi suất sẽ tăng.

Các nhà đầu tư thu nhập sử dụng lợi tức để so sánh các cổ phiếu trả cổ tức, REIT và ETF. Lợi suất cao có thể báo hiệu thu nhập cao hoặc giá cổ phiếu giảm nếu cổ tức có nguy cơ bị cắt giảm. Các công ty có thể tăng, giảm hoặc loại bỏ cổ tức bất cứ lúc nào; các khoản thanh toán trong quá khứ không đảm bảo cho các khoản thanh toán trong tương lai. Tổng lợi nhuận bao gồm cả cổ tức và tăng giá.

Ví dụ: giá cổ phiếu là 55 USD, cổ tức hàng năm là 2,40 USD một cổ phiếu. Lợi nhuận = ($2,40 `$55) × 100 ≈ 4,36%. Khoản thanh toán hàng quý ≈ 0,60 USD trên mỗi cổ phiếu nếu cổ tức được trả đều. Nhập cổ tức kéo dài 12 tháng hoặc tỷ giá kỳ hạn hàng năm mà nhà môi giới của bạn báo giá.

Lợi suất kéo dài sử dụng cổ tức thực tế được trả trong 12 tháng qua. Lợi suất kỳ hạn sử dụng tỷ giá hàng năm được công bố ở mức giá hiện hành. Một công ty vừa tăng cổ tức hàng quý cho thấy lợi suất dự phóng cao hơn so với việc kéo dài cho đến khi cả năm trôi qua.

REIT và BDC thường có lợi suất hai chữ số vì chúng phải phân phối phần lớn thu nhập - nhưng tiền gốc có thể giảm nếu tài sản cơ bản gặp khó khăn. Năng suất một mình không đo lường được sự an toàn.

Lợi tức cổ tức bỏ qua các khoản thanh toán đặc biệt một lần trừ khi bạn thanh toán chúng hàng năm - cổ tức đặc biệt 5 đô la sẽ làm sai lệch lợi suất kéo dài nếu bạn coi nó là định kỳ.

Ví dụ hoạt động sau khi giá giảm: cổ tức hàng năm tương tự là 2,40 USD, giá giảm xuống còn 40 USD → lợi suất = 6%. Thu nhập trên mỗi cổ phiếu không thay đổi, nhưng thị trường báo hiệu rủi ro cao hơn.

Lợi suất phân phối ETF kết hợp nhiều cổ phiếu nắm giữ và có thể bao gồm tiền lãi - hãy đọc bảng phân phối của quỹ trước khi so sánh với lợi tức của một cổ phiếu đơn lẻ.

Không phải lời khuyên đầu tư. Chính sách cổ tức thay đổi theo các ưu tiên về thu nhập, đòn bẩy và quản lý.

Tỷ lệ chi trả (cổ tức `thu nhập) báo hiệu tính bền vững - lợi nhuận trên 8% với tỷ lệ chi trả trên 100% thường xảy ra trước khi cắt giảm.

Những người quý tộc cổ tức đã tăng các khoản chi trả trong hơn 25 năm liên tiếp - lợi suất vẫn thay đổi theo giá ngay cả khi cổ tức tăng trưởng đều đặn.

DRIP (tái đầu tư cổ tức) làm tăng số lượng cổ phiếu và tổng lợi nhuận gộp - lợi tức trên chi phí đối với những người nắm giữ lâu dài có thể vượt quá lợi tức thị trường hiện tại.

Ngày không hưởng cổ tức xác định ai sẽ nhận khoản thanh toán tiếp theo - mua vào ngày trước ngày hết hạn nhận được cổ tức; giá thường giảm gần bằng số tiền cổ tức vào ngày hết hạn.

Các ETF theo ngành (tiện ích, REIT) mang lại lợi suất cao - so sánh trong cùng ngành thay vì so với các cổ phiếu công nghệ tăng trưởng không trả cổ tức.

Các quỹ trái phiếu báo cáo lợi suất phân phối khác với lợi tức cổ tức bằng cổ phiếu - so sánh các công cụ tương tự khi xây dựng danh mục đầu tư thu nhập.

Cổ tức đặc biệt làm sai lệch lợi suất kéo dài trong một quý - loại trừ các khoản thanh toán một lần khi ước tính lợi nhuận kỳ hạn bền vững để lập kế hoạch thu nhập.

Cổ tức ADR có thể khấu trừ thuế ròng ở nước ngoài - lợi nhuận trên báo cáo của nhà môi giới có thể phản ánh khoản thanh toán ròng trong khi tỷ lệ cổ tức hàng năm báo cáo số liệu gộp.

ETF quyền chọn mua có bảo hiểm phân phối phí bảo hiểm quyền chọn vì lợi suất cao - lợi suất có thể vượt quá tính bền vững cổ tức cơ bản vì một phần phân phối là hoàn vốn chứ không phải thu nhập cổ tức định kỳ.

Cổ tức được tái đầu tư làm tăng số lượng cổ phiếu và tổng lợi nhuận gộp - lợi suất theo giá hiện tại khác với lợi tức trên chi phí đối với những người nắm giữ cổ phiếu mua và nắm giữ dài hạn.

Các nhà đầu tư tăng trưởng cổ tức theo dõi tỷ suất lợi nhuận trên chi phí một cách riêng biệt - cổ tức tăng đối với vị thế nắm giữ lâu dài có thể mang lại lợi nhuận cao hơn nhiều so với khoản đầu tư ban đầu so với giá thị trường hiện tại.

Lợi suất cổ phiếu ưu đãi hoạt động giống như phiếu giảm giá trái phiếu có ngày thu hồi - lợi tức thu hồi khác với lợi tức cổ tức theo giá hiện tại khi nhà phát hành có thể mua lại sớm.

So sánh lợi suất trong cùng ngành và cấp vốn hóa - tiện ích và tên công nghệ không thể thay thế cho nhau.

Sàng lọc tỷ lệ chi trả và bảo hiểm dòng tiền tự do trước khi theo đuổi lợi suất tiêu đề — cổ tức bền vững đánh bại lợi suất cao đang phải đối mặt với việc cắt giảm.