Калькулятор vesting

Вестинг — это то, как сотрудники и учредители зарабатывают капитал с течением времени, а не получают его все в первый же день. Обычный график запуска стартапов в США представляет собой четырехлетнюю передачу прав с отсрочкой в ​​один год: ни одна акция не переходит до первой годовщины, затем 25% акций переходят в момент обрыва, а остальная часть переходит равными ежемесячными долями в течение следующих 36 месяцев. Если вы уйдете до обрыва, вы, как правило, потеряете нереализованные акции.

У опционов на акции и RSU разные правила налогообложения и исполнения, но концепция графика перехода прав схожа. Ваше соглашение о гранте определяет продолжительность периода действия, период действия прав, ускорение при смене контроля и то, что происходит после прекращения действия. Этот калькулятор моделирует линейный ежемесячный жилет после обрыва — он не заменяет таблицу квот или юридические документы.

Пример: грант на 48 000 акций, льготный период на 1 год, полное право собственности на 4 года. Через 18 месяцев после выдачи: 25% (12 000 акций), переданных в собственность плюс 6 месяцев из оставшихся 36 месяцев (6/36 × 36 000 = 6 000) = 18 000 переданных, 30 000 не переданных. Фактические планы могут округляться до целых долей или использовать ежедневное начисление.

Учредители часто договариваются о том же четырехлетнем графике, что и сотрудники, но акции учредителей могут переходить с момента создания компании, а не с даты приема на работу. Ранние сотрудники иногда получают ускоренную передачу прав при приобретении — одинарную (все нереализованные права) или двойную (переход ускоряется только в том случае, если вас увольняют после сделки). В вашем письме о гранте указано, что применимо.

Ежемесячная передача прав после обрыва означает, что каждый месяц открывается равная часть пула после обрыва. Учитывая грант в 48 000 акций и 36 000 акций, оставшихся после обрыва, каждый месяц выпускается 1 000 акций. Некоторые компании округляют в меньшую сторону до тех пор, пока не накопится полная доля; другие используют частичное отслеживание акций внутри компании.

Нереализованные акции или опционы обычно исчезают, когда вы добровольно уходите в отставку. Принудительное прекращение без причины может вызвать частичное ускорение в зависимости от плана. Условия передачи прав имеют наибольшее значение при увольнениях, поглощениях и спорах в области интеллектуальной собственности — прочтите раздел о прекращении и смене контроля в вашем соглашении.

ISO, NSO и RSU могут использовать одинаковые календари жилетов, но резко расходятся во время уплаты налогов. RSU обычно создают доход W-2 при передаче акций. Опционы не могут приводить к налогообложению до исполнения. Этот инструмент учитывает только акции; он не оценивает AMT, удержание или выборы по статье 83(b).

Рабочий пример на 30-м месяце: тот же грант на 48 000 акций. Клифф на 12-м месяце выпустил 12 000 акций. Месяцы 13–30 представляют собой 18 ежемесячных платежей по 1 000 акций каждый = 18 000 дополнительных акций с правом собственности. Всего передано = 30 000; нереализованные = 18 000, по графику осталось 18 месяцев.

Прежде чем строить финансовые планы, сравните свои результаты с Carta, Pulley или таблицей письма с предложением. Математика вестинга здесь весьма поучительна: юридическое право собственности зависит от одобрения совета директоров, окон исполнения и прав на выкуп компании.

Даты утверждения Советом директоров, даты предоставления и даты найма могут различаться — передача прав обычно начинается в дату, указанную в вашем уведомлении о гранте, а не обязательно в первый день вашей работы.

Положения об ускорении являются согласованными, а не автоматическими. Учредители и первые руководители иногда получают частичное или полное ускорение; младшие сотрудники редко делают это, если только тендерное предложение или приобретение не влечет за собой двойные условия.

При сравнении предложений спросите о размере гранта, цене исполнения, дате начала перехода прав, длине скалы и окне исполнения после прекращения действия. Более крупный грант с годовым отрывом все равно не принесет никакого капитала, если вы уйдете в одиннадцатом месяце.

Международные сотрудники могут получать различные типы грантов (неквалифицированные опционы, местные планы акций) с календарями жилетов, которые отражают американские модели, но с другим удержанием налогов — при начислении заработной платы применяются местные правила расчета заработной платы.

Гранты на обновление и гранты на повышение складываются как отдельные награды со своими собственными границами и графиками — общее количество переданных акций представляет собой сумму активных грантов, а не одного смешанного графика.